Zastosowania inżynierii finansowej

Szacowanie i modelowanie zmienności aktywów. Prognozowanie zmienności aktywów. Rodzaje procesów stochastycznych i ich wpływ na jakość wyceny aktywów. Zastosowanie symulacji Monte Carlo. Zastosowanie modelu dwumianowego do prognozowania ryzyka i wartości aktywów. Konstruowanie i wycena instrumentów pochodnych. Wycena portfela aktywów bazowych i pochodnych. Zabezpieczanie portfela aktywów instrumentami pochodnymi.

Celem przedmiotu jest nauczenie studentów biegłego aplikowania istotnych modeli z inżynierii finansowej w praktyce. Cel ten dotyczy także umiejętności oceny ryzyka i na tej podstawie wyznaczanie optymalnego poziomu kapitału dla danego bzinesu aby maksymalizować efektywność portfela inwestycyjnego. Istotnym celem zajęć jest nabycie praktycznych umiejętności w zakresie obrotu instrumentami pochodnymi a w szczególności instrumentmi futures. W ramach tych umiejętności student uzyska praktyczną wiedzę w zakresie metod redukcji ryzyka i szacowania kosztu minimalizowania ryzyka portfela aktywów i instrumentów pochodnych. Zajęcia w istotnej części opierają się na projektowaniu i weryfikowaniu modeli oceny ryzyka i wyceny aktywów finansowych.

Literatura podstawowa:

Krysiak Z., Ryzyko kredytowe a wartość firmy, Oficyna Ekonomiczna (Wolters Kluwer), Kraków, 2006, s. 1-250; Krysiak Z., Wycena przedsiębiorstwa w modelu opcji rzeczywistych, Wycena przedsiębiorstwa red. Marek Panfil, Andrzej Szablewski, Poltext, Warszawa, 2011, s. 395-433; Krysiak Z., Metrycki P., Zarządzanie ryzykiem kredytowym banku ? narzędzia i procesy w: Ryzyko instytucji finansowych ? współczesne trendy i wyzwania red. Krzysztof Jajuga, Teresa Czerwińska, Wydawnictwo C. H. Beck, 2016; Zbigniew Krysiak, Financial Engineering in the Project Development, Warsaw School of Economics, June 2015; Zbigniew Krysiak, Portfolio Development at Risk, Warsaw School of Economics, June 2015;

Literatura uzupełniająca:

1. Krysiak Z., Zdolność prognostyczna modelu opcji rzeczywistych w ocenie wartości spółki, Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Szczecińskiego Nr 760, Finanse, Rynki Finansowe, Ubezpieczenia Nr 59, Szczecin, 2013, s. 545 ? 560.

2. Krysiak Z., Wartość ryzyka operacyjnego banku w ujęciu holistycznym, Bezpieczny Bank, 1(50) 2013, s. 112-129.

Kryteria oceniania:

projekty (Zespoły 3-5 osób): 100.00%

Odsetek nieobecności, powyżej którego nie zalicza się przedmiotu (nie dot. wykładów)

wyrażony odsetkiem godzin, powyżej którego wyklucza się osiągnięcie efektów uczenia się: 50%

Szacowanie i modelowanie zmienności aktywów. Prognozowanie zmienności aktywów. Rodzaje procesów stochastycznych i ich wpływ na jakość wyceny aktywów. Zastosowanie symulacji Monte Carlo. Zastosowanie modelu dwumianowego do prognozowania ryzyka i wartości aktywów. Konstruowanie i wycena instrumentów pochodnych. Wycena portfela aktywów bazowych i pochodnych. Zabezpieczanie portfela aktywów instrumentami pochodnymi.

Celem przedmiotu jest nauczenie studentów biegłego aplikowania istotnych modeli z inżynierii finansowej w praktyce. Cel ten dotyczy także umiejętności oceny ryzyka i na tej podstawie wyznaczanie optymalnego poziomu kapitału dla danego bzinesu aby maksymalizować efektywność portfela inwestycyjnego. Istotnym celem zajęć jest nabycie praktycznych umiejętności w zakresie obrotu instrumentami pochodnymi a w szczególności instrumentmi futures. W ramach tych umiejętności student uzyska praktyczną wiedzę w zakresie metod redukcji ryzyka i szacowania kosztu minimalizowania ryzyka portfela aktywów i instrumentów pochodnych. Zajęcia w istotnej części opierają się na projektowaniu i weryfikowaniu modeli oceny ryzyka i wyceny aktywów finansowych.

Literatura podstawowa:

Krysiak Z., Ryzyko kredytowe a wartość firmy, Oficyna Ekonomiczna (Wolters Kluwer), Kraków, 2006, s. 1-250; Krysiak Z., Wycena przedsiębiorstwa w modelu opcji rzeczywistych, Wycena przedsiębiorstwa red. Marek Panfil, Andrzej Szablewski, Poltext, Warszawa, 2011, s. 395-433; Krysiak Z., Metrycki P., Zarządzanie ryzykiem kredytowym banku ? narzędzia i procesy w: Ryzyko instytucji finansowych ? współczesne trendy i wyzwania red. Krzysztof Jajuga, Teresa Czerwińska, Wydawnictwo C. H. Beck, 2016; Zbigniew Krysiak, Financial Engineering in the Project Development, Warsaw School of Economics, June 2015; Zbigniew Krysiak, Portfolio Development at Risk, Warsaw School of Economics, June 2015;

Literatura uzupełniająca:

1. Krysiak Z., Zdolność prognostyczna modelu opcji rzeczywistych w ocenie wartości spółki, Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Szczecińskiego Nr 760, Finanse, Rynki Finansowe, Ubezpieczenia Nr 59, Szczecin, 2013, s. 545 ? 560.

2. Krysiak Z., Wartość ryzyka operacyjnego banku w ujęciu holistycznym, Bezpieczny Bank, 1(50) 2013, s. 112-129.

Kryteria oceniania:

projekty (Zespoły 3-5 osób): 100.00%

Odsetek nieobecności, powyżej którego nie zalicza się przedmiotu (nie dot. wykładów)

wyrażony odsetkiem godzin, powyżej którego wyklucza się osiągnięcie efektów uczenia się: 50%

Szacowanie i modelowanie zmienności aktywów. Prognozowanie zmienności aktywów. Rodzaje procesów stochastycznych i ich wpływ na jakość wyceny aktywów. Zastosowanie symulacji Monte Carlo. Zastosowanie modelu dwumianowego do prognozowania ryzyka i wartości aktywów. Konstruowanie i wycena instrumentów pochodnych. Wycena portfela aktywów bazowych i pochodnych. Zabezpieczanie portfela aktywów instrumentami pochodnymi.

Celem przedmiotu jest nauczenie studentów biegłego aplikowania istotnych modeli z inżynierii finansowej w praktyce. Cel ten dotyczy także umiejętności oceny ryzyka i na tej podstawie wyznaczanie optymalnego poziomu kapitału dla danego bzinesu aby maksymalizować efektywność portfela inwestycyjnego. Istotnym celem zajęć jest nabycie praktycznych umiejętności w zakresie obrotu instrumentami pochodnymi a w szczególności instrumentmi futures. W ramach tych umiejętności student uzyska praktyczną wiedzę w zakresie metod redukcji ryzyka i szacowania kosztu minimalizowania ryzyka portfela aktywów i instrumentów pochodnych. Zajęcia w istotnej części opierają się na projektowaniu i weryfikowaniu modeli oceny ryzyka i wyceny aktywów finansowych.

Literatura podstawowa:

Krysiak Z., Ryzyko kredytowe a wartość firmy, Oficyna Ekonomiczna (Wolters Kluwer), Kraków, 2006, s. 1-250; Krysiak Z., Wycena przedsiębiorstwa w modelu opcji rzeczywistych, Wycena przedsiębiorstwa red. Marek Panfil, Andrzej Szablewski, Poltext, Warszawa, 2011, s. 395-433; Krysiak Z., Metrycki P., Zarządzanie ryzykiem kredytowym banku ? narzędzia i procesy w: Ryzyko instytucji finansowych ? współczesne trendy i wyzwania red. Krzysztof Jajuga, Teresa Czerwińska, Wydawnictwo C. H. Beck, 2016; Zbigniew Krysiak, Financial Engineering in the Project Development, Warsaw School of Economics, June 2015; Zbigniew Krysiak, Portfolio Development at Risk, Warsaw School of Economics, June 2015;

Literatura uzupełniająca:

1. Krysiak Z., Zdolność prognostyczna modelu opcji rzeczywistych w ocenie wartości spółki, Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Szczecińskiego Nr 760, Finanse, Rynki Finansowe, Ubezpieczenia Nr 59, Szczecin, 2013, s. 545 ? 560.

2. Krysiak Z., Wartość ryzyka operacyjnego banku w ujęciu holistycznym, Bezpieczny Bank, 1(50) 2013, s. 112-129.

Szacowanie i modelowanie zmienności aktywów. Prognozowanie zmienności aktywów. Rodzaje procesów stochastycznych i ich wpływ na jakość wyceny aktywów. Zastosowanie symulacji Monte Carlo. Zastosowanie modelu dwumianowego do prognozowania ryzyka i wartości aktywów. Konstruowanie i wycena instrumentów pochodnych. Wycena portfela aktywów bazowych i pochodnych. Zabezpieczanie portfela aktywów instrumentami pochodnymi.

Celem przedmiotu jest nauczenie studentów biegłego aplikowania istotnych modeli z inżynierii finansowej w praktyce. Cel ten dotyczy także umiejętności oceny ryzyka i na tej podstawie wyznaczanie optymalnego poziomu kapitału dla danego bzinesu aby maksymalizować efektywność portfela inwestycyjnego. Istotnym celem zajęć jest nabycie praktycznych umiejętności w zakresie obrotu instrumentami pochodnymi a w szczególności instrumentmi futures. W ramach tych umiejętności student uzyska praktyczną wiedzę w zakresie metod redukcji ryzyka i szacowania kosztu minimalizowania ryzyka portfela aktywów i instrumentów pochodnych. Zajęcia w istotnej części opierają się na projektowaniu i weryfikowaniu modeli oceny ryzyka i wyceny aktywów finansowych.

Literatura podstawowa:

Krysiak Z., Ryzyko kredytowe a wartość firmy, Oficyna Ekonomiczna (Wolters Kluwer), Kraków, 2006, s. 1-250; Krysiak Z., Wycena przedsiębiorstwa w modelu opcji rzeczywistych, Wycena przedsiębiorstwa red. Marek Panfil, Andrzej Szablewski, Poltext, Warszawa, 2011, s. 395-433; Krysiak Z., Metrycki P., Zarządzanie ryzykiem kredytowym banku ? narzędzia i procesy w: Ryzyko instytucji finansowych ? współczesne trendy i wyzwania red. Krzysztof Jajuga, Teresa Czerwińska, Wydawnictwo C. H. Beck, 2016; Zbigniew Krysiak, Financial Engineering in the Project Development, Warsaw School of Economics, June 2015; Zbigniew Krysiak, Portfolio Development at Risk, Warsaw School of Economics, June 2015;

Literatura uzupełniająca:

1. Krysiak Z., Zdolność prognostyczna modelu opcji rzeczywistych w ocenie wartości spółki, Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Szczecińskiego Nr 760, Finanse, Rynki Finansowe, Ubezpieczenia Nr 59, Szczecin, 2013, s. 545 ? 560.

2. Krysiak Z., Wartość ryzyka operacyjnego banku w ujęciu holistycznym, Bezpieczny Bank, 1(50) 2013, s. 112-129.